СВ-Принт

Способ отражения расходов по амортизации

Актуально на: 19 июля 2017 г.

Что понимается под амортизационными отчислениями, мы рассказывали в нашей консультации. О том, как амортизация отражается в бухгалтерском учете и отчетности, расскажем в этом материале.

Амортизация в бухучете

Амортизацию основных средств (ОС) и нематериальных активов (НМА) начисляют по кредиту счета 02 «Амортизация основных средств» и счета 05 «Амортизация нематериальных активов» соответственно (Приказ Минфина от 31.10.2000 № 94н). А вот дебетуемый счет зависит от того, каким видом деятельности занимается организация, от ее структуры и особенностей Учетной политики в целях бухгалтерского учета, а также от того, где используется амортизируемое имущество. В зависимости от этого начисляемая амортизация может отражаться по дебету следующих счетов:

• 08 «Вложения во внеоборотные активы»;
• 20 «Основное производство»;
• 25 «Общепроизводственные расходы»;
• 26 «Общехозяйственные расходы»;
• 44 «Расходы на продажу» и др.

Поясним сказанное на примере. Предположим, торговая организация начисляет амортизацию по товарному знаку: Дебет счета 44 — Кредит счета 05.

А если производственное предприятие начисляет амортизацию оборудования, занятого изготовлением определенного вида продукции: Дебет счета 20 — Кредит счета 02.

Если же, к примеру, грузовой автомобиль занят исключительно в процессе строительства здания, амортизация по автомобилю будет включаться в первоначальную стоимость такого здания, которая формируется на счете 08: Дебет счета 08 – Кредит счета 02.

Амортизация: прямые или косвенные расходы?

Отличие прямых затрат от косвенных мы рассматривали в нашей консультации. Напомним, что прямые – это такие затраты, которые непосредственно связаны с производством определенного вида продукции, а потому могут быть напрямую включены в его себестоимость. В противном случае расходы считаются косвенными. Так и амортизация: если она относится к производству конкретного вида продукции, не требует распределения, а прямо включается в себестоимость продукции, она будет считаться прямой. Если, к примеру, это амортизация общецехового оборудования, которое используется при производстве нескольких видов продукции, то такую амортизацию придется распределить пропорционально какой-либо базе (к примеру, зарплате производственных рабочих). Такая амортизация будет считаться косвенным расходом.

Амортизация: постоянные или переменные затраты?

Мы рассказывали в нашем отдельном материале о том, что такое постоянные и переменные издержки производства. С точки зрения зависимости величины амортизационных отчислений от объема производства, можно сказать, что переменными расходами могут считаться амортизационные отчисления, рассчитываемые по объектам ОС и НМА при использовании способа списания стоимости пропорционально объему продукции (работ) (п.п.18, 19 ПБУ 6/01, п.п.28, 29 ПБУ 14/2007). А амортизация при иных способах ее начисления с определенной долей условности может быть названа постоянным расходом. Несмотря на то, что при иных вариантах начисления амортизация ОС и НМА не зависит от объема производства, постоянной из месяца в месяц ее величина будет только при использовании линейного метода.

Где отражается амортизация в балансе?

Амортизация ОС и НМА накапливается по кредиту пассивных счетов 02 и 05 соответственно. А где амортизация в балансе отражается? Ответ на вопрос, как отразить амортизацию в балансе, содержится в ПБУ 4/99. Там указано, что бухгалтерский баланс должен включать числовые показатели в нетто-оценке, т. е. за вычетом регулирующих величин (п. 35 ПБУ 4/99). Иными словами, отдельно начисленная амортизация в балансе не отражается. Она уменьшает стоимость амортизируемого имущества, по которому начислена. Так, амортизация ОС в балансе уменьшает стоимость ОС, т. е. в балансе основные средства отражают по остаточной стоимости, которую рассчитывают так: Дебетовое сальдо по счету 01 «Основные средства» — Кредитовое сальдо по счету 02.

Соответственно, «нематериальные» амортизационные отчисления в балансе уменьшают стоимость НМА, т. е. нематериальные активы также отражают по остаточной стоимости. Ее находят путем вычитания из дебетового сальдо счета 04 «Нематериальные активы» кредитового сальдо счета 05 на ту отчетную дату, на которую составляется бухгалтерский баланс.

В то же время, исходя из принципа двойной записи, амортизация отражается также по дебету счетов, а значит, в этой части информацию о ней в балансе все же можно найти. К примеру, амортизация производственного оборудования может «скрываться» в строке 1210 «Запасы» (например, в части НЗП или нереализованной готовой продукции), а амортизация ОС, занятых созданием новых объектов ОС или НМА, которые еще не были приняты к учету, будет включаться в сумму по строке 1190 «Прочие внеоборотные активы» и т.д. (Приказ Минфина от 02.07.2010 № 66н).

Амортизация в Отчете о финансовых результатах

В Отчете о финансовых результатах амортизация может быть отражена по разным строкам. Зависит это от того, каким образом она начислялась в бухгалтерском учете. При этом величина амортизационных отчислений зачастую входит в общую сумму строки, т. е. отдельно не выделяется.

К примеру, амортизация ОС или НМА, используемых в процессе оказания услуг, отражается по строке 2120 «Себестоимость продаж» (Приказ Минфина от 02.07.2010 № 66н). По этой же строке отражается часть амортизации производственного оборудования, которая приходится на реализованную часть произведенной с помощью такого оборудования готовой продукции. Амортизация в торговой организации может быть отражена по строке 2210 «Коммерческие расходы», а амортизация имущества, предоставляемого в аренду на несистематической основе – по строке 2350 «Прочие расходы».

Баланс предприятия аккумулирует все сведения о наличии имущества (активов) и источников его получения (пассивов) на определенную дату, т. е. отражает финансовое состояние и демонстрирует эту информацию пользователям. Первый раздел баланса посвящен внеоборотным активам, существенную долю которых составляют основные фонды. Напомним, как отражаются основные средства в балансе, рассмотрев конкретный пример.

Что относится к основным средствам

К этим активам относят имущество, обеспечивающее процесс производства и управления компанией – здания, сооружения, участки земли, многолетние насаждения, станки, оборудование, силовые машины, транспортные средства и др. Стоимость учтенных ОС формируется из затрат, направленных на их приобретение (изготовление), и постепенно погашается ежемесячным начислением амортизации. Осуществляется это одним из выбранных фирмой и закрепленных в учетной политике методов (п. 48 ПБУ от 29.07.1998 № 34н):

• линейным;

• уменьшаемого остатка;

• по сумме чисел лет СПИ (срока полезного использования);

• в пропорции к объему выпуска продукции (работ, услуг).

Отметим, что не все ОС амортизируются. Например, не подлежат традиционному начислению износа земли, объекты природопользования, дорожного хозяйства, экспонаты музеев, жилфонд, мобилизационные фонды в консервации, а также имущество, принадлежащее НКО.

По степени ликвидности основные средства считаются низколиквидными активами, поскольку зачастую невозможно срочно превратить их в средства платежа быстро реализовав при необходимости.

Основные средства в балансе и их оценка

Поскольку основные фонды – актив долгосрочный (сроком службы более года) и имеет тенденцию к постепенному изнашиванию в процессе эксплуатации, то и стоимость его изменяется на каждую отчетную дату, т. е. оценка учтенного ОС изменяется в зависимости от проведенных переоценок или вследствие начисления износа, если, конечно, оно относится к амортизируемому имуществу. Амортизация является регулирующим показателем, влияющим на величину стоимости ОС.

Основные средства в балансе отражаются по стоимости, уменьшенной на величину начисленной амортизации (п. 35 ПБУ 4/99), т. е. по остаточной стоимости. В балансе компании оценка ОС указывается по остаточной стоимости: первоначальная за минусом амортизации.

В бухучете первоначальная (или восстановительная после проведенной переоценки) стоимость основных средств учитывается по дебету счета 01 «ОС», а сумма начисленного износа – по кредиту счета 02 «Амортизация ОС». Соответственно остаточную стоимость исчисляют как разность сумм первоначальной стоимости и амортизации (Д/т 01 минус К/т 02).

В форме бухгалтерского баланса для отражения суммы оценки ОС на отчетную дату предусмотрена отдельная строка 1150 «Основные средства».

Обособленному учету на счете 03 «Доходные вложения в материальные ценности» подлежат переданные в аренду объекты ОС. Амортизация на них начисляется так же, как и по всем ОС на сч. 02, фиксируясь в регистрах аналитического учета, а остаточная стоимость такого имущества занимает в балансе строку 1160 «Доходные вложения в матценности».

Пример

В компании имеются объекты ОС, представленные в таблице. Амортизация начисляется линейным способом (первоначальная стоимость / количество месяцев службы = сумма износа в месяц). Не подлежит начислению износа земельный участок, остальные объекты амортизируются.

В бухгалтерском балансе в строке «1150» наличие ОС отразится так:

• на начало 2016 – 6 960 000 руб.;

• на конец 2016 – 6 546 170 руб. (6 960 000 – 413 830).

С января 2017 года компания передала токарный станок в аренду. Бухгалтером на основании распоряжения руководителя открыт регистр аналитического учета, а стоимость станка в сумме 308 570 руб. (360 000 – 51 430) перенесена со счета 01 на счет 03 и учтена в строке баланса «1160». На конец 2017 года в ней фигурирует оценка станка в сумме 257 140 руб. (308 570 – 51 430);

В строке «1150» на конец 2017 года стоимость ОС составила 5 875 200 руб. (6 546 170 – 308 570 – 300 000 – 62 400).

На условиях продолжения аренды станка в 2018 году в балансе заполнены строки:

• «1150» в сумме 5 512 800 руб. (5 875 200 – 300 000 – 62 400);

• «1160» в сумме 205 710 руб. (257 140 – 51 430).

Данные строк суммируются и отражаются в итоге по первому разделу баланса (строка «1100»). По основным средствам в балансе на 31 декабря 2018 года записи выглядят так:

Как рассчитать основные средства предприятия?

Привет на связи Василий Жданов в статье рассмотрим расчет основных средств (фондов) предприятия. Объекты основных фондов в любом предприятии являются главными активами, в течение длительного срока приносящими владельцу экономическую выгоду. А потому такое имущество требует ведения тщательного бухгалтерского учета. Основные средства в балансе предприятия отражаются в строке 1150, при этом формирование данных производится с принятием во внимание некоторых особенностей.

Основные средства в балансе предприятия (строка 1150): определение, классификация

Под основными средствами предприятия понимаются активы (имущество), которые были приобретены с целью долгосрочного применения в ходе предпринимательской деятельности. То есть, у объекта должен быть длительный срок полезного использования.*

*Срок полезного использования – отрезок времени, на протяжении которого эксплуатация какого-либо имущества приносит владельцу коммерческие выгоды (обеспечивает поступление дохода). Для основных средств срок полезного использования может исчисляться не временными промежутками, а объемом продукции (товаров) в натуральной форме, которую компания планирует произвести в результате эксплуатации объекта ОС.

Чтобы какое-либо имущество фирмы было отнесено к категории основных средств, необходимо проверить, выполняются ли в отношении данного объекта следующие условия:

1. Исследуемое имущество способно быть полезным в коммерческом плане (точно будет приносить доход предприятию-владельцу).
2. Приобретая объект компания не думает о том, чтобы в скором времени перепродать его третьим лицам.
3. Срок полезного действия имущества составляет не менее 1 года (или его планируют использовать на протяжении хотя бы одного операционного цикла продолжительностью более 1 года).
4. Имущество было приобретено организацией с целью:

• передачи третьим лицам во временное пользование (владение) за определенную плату;
• удовлетворения управленческих нужд компании;
• эксплуатации в ходе выполнения работ или оказания услуг;
• применения в процессе производства продукции.

Так, к категории основных средств бухгалтер компании вправе отнести следующие виды имущества и капитальных вложений средств:

• здания, сооружения;
• капитальные вложения в объекты ОС, взятые в аренду;
• транспортные средства;
• силовые и рабочие машины;
• различные виды оборудования;
• регулирующие и измерительные устройства, приборы;
• инструмент;
• вычислительная техника;
• хозяйственный и производственный инвентарь, разного рода принадлежности;
• племенной, продуктивные, рабочий скот;
• земельные участки;
• капитальные вложения в коренное улучшение земель (мелиоративные работы, оросительные, осушительные);
• объекты природопользования (природные ресурсы, недра, водохранилища);
• внутрихозяйственные дороги;
• многолетние насаждения;
• аналогичные по сути своей объекты имущества.

Фактические расходы на покупку, изготовление, сооружение основного средства

Чтобы сформировать первоначальную стоимость основного средства, по которой оно в дальнейшем будет принято к бухгалтерскому учету, необходимо суммировать фактически понесенные компанией расходы на покупку (сооружение, изготовление) объекта основных средств. К таким издержкам могут быть причислены:

• налоговые суммы, не подлежащие возмещению;
• государственные пошлины за право покупки основного средства;
• стоимость купленного объекта основных средств (указанная в договоре купли-продажи);
• сумма оплаты за настройку имущества, приведение его в пригодное для эксплуатации состояние;
• величина оплаты за услугу по доставке основного средства до места его использования;
• пошлины и сборы, взимаемые таможенной службой;
• суммы оплаты строительным компаниям-подрядчикам по договору строительства объекта ОС;
• вознаграждения за услуги посредников при совершении сделок, связанных с приобретением объекта ОС;
• плата за консультации специалистов, юридические консультации, информационное сопровождение и т.п.;
• прочие расходы, если они связаны непосредственно с приобретением (самостоятельным изготовлением) объекта ОС.

Как оцениваются основные средства в балансе предприятия при поставке их на учет

Важно! Все объекты основных фондов должны принимать к учету исходя из первоначальной их стоимости.

В зависимости от того, о каком именно объекте основных средств идет речь, и каким способом он был приобретен, под первоначальной стоимостью могут понимать разные суммы:

Какую информацию по основным средствам необходимо раскрыть в бухгалтерской отчетности

Минимальный набор сведений об основных фондах предприятия, обязательных к раскрытию в бухгалтерской отчетности, включает в себя следующие моменты:

• первоначальная стоимость, величина накопленной амортизации по основным группам ОС (по состоянию на начало и конец периода);
• перечень недвижимого имущества, которое уже используется, и в отношении которого идет гос. регистрация;
• движение ОС на протяжении отчетного периода по основным группам (принятие на предприятие, выбытие из эксплуатации и др.);
• методы начисления амортизации по каждой группе ОС;
• правила оценки стоимости ОС, которое было получено предприятием по договору, не предусматривающему оплату деньгами;
• имущество, которое учитывается в качестве доходных вложений в МЦ;
• перечень объектов, которые предоставлены в пользование за плату или, наоборот, оформлены по арендному договору;
• случаи корректировки первоначальной стоимости ОС ввиду переоценки, частичной ликвидации, реконструкции, дооборудования, достройки;
• об имуществе основных фондов, стоимость которого не подлежит погашению путем амортизации;
• порядок определения сроков полезного использования объектов имущества.

Что отражается по строке 1150 “Основные средства”

Очевидно, что по строке Бухгалтерского баланса, которая носит название “Основные средства”, должны отражаться объекты основных средств предприятия на отчетную дату. Однако, не все так просто – бухгалтерам следует знать о трех нюансах, связанных с заполнением строки 1150:

1. По упомянутой строке не производится учет всех без исключения основных средств компании. Учитываются лишь те объекты, что отражены на счете 01 “Основные средства”. Ситуация актуальна при постановке на учет объектов, единственное предназначение которых – сдача их предприятием-владельцем во временное пользование (владение) за определенную плату третьим лицам. Такие ОС будут отражены по строке 1160, а не по строке 1150.
2. Как и прочие показатели, объекты ОС должны отображаться в балансе в нетто-оценке (т.е. по остаточной стоимости).
3. Возможно также отображение в строке 1150 сведений о дебетовом остатке счета 08 по субсчетам 01-04 в части объектов ОС, а также дебетовое сальдо счета 07. Бухгалтерия предприятия вправе самостоятельно принять такое решение о включении этой информации, закон не запрещает подобное. Однако, если значения данных незначительные, их рекомендовано отражать по строке 1190.

Как рассчитать значение строки 1150 “Основные средства” (формула по балансу)

При заполнении строки 1150 значение показателя может быть вычислено по представленной ниже формуле на базе данных Бухгалтерского баланса:

Важно! Стоимость основных средств нужно уменьшить только на амортизацию, относящуюся к объектам ОС (которые учтены на счете 01). Часто упущение этого момента приводит к ошибкам в расчетах. Как уже было сказано ранее, по строке 1150 не учитываются основные средства, которые предназначены для сдачи в аренду и подлежат учету по счету 1160 “Доходные вложения в материальные активы”. Но амортизация по таким ОС также начисляется по счету 02. Поэтому важно помнить, что амортизация, имеющая отношение к ОС счета 03, не учитывается при расчете значения по строке 1150, ведь такие ОС не входят в данную строку.

Как амортизируются основные средства в балансе предприятия

Объект основных средств амортизируется с 1-ого числа месяца, который идет за месяцем, в котором имущество было принято к бухгалтерскому учету. Начисление амортизации осуществляется до момента списания имущества или до полного погашения его стоимости (прекращение амортизации приходится на 1-ое число месяца, следующего за месяцем, в котором произошло одно из указанных 2 событий).

Важно! Выбранный компанией метод начисления амортизации по группе объектов ОС, характеризующихся однородностью, должен применяться на протяжении всего срока полезного использования имущества, включенного в данную группу.

Всего существует 4 метода начисления амортизации, доступных при погашении стоимости объектов основных средств:

Какой бы способ амортизации не был выбран предприятием, амортизационные отчисления начисляются в размере 1/12 годовой суммы в течение отчетного года. Амортизация производится с соблюдением следующих правил:

Основные проводки в бухгалтерском учете по объектам основных средств

Следующие бухгалтерские проводки встречаются в отчетности наиболее часто, когда дело касается основных средств:

Оприходование основного средства (пример, расчет, проводки)

Гипотетическое предприятие ООО “Работяга” покупает новое оборудование для производства взамен полностью изношенного. Цена его – 310 000 рублей, включая расходы компании на доставку основного средства до цеха и на приведение его в рабочее состояние специалистом. НДС со стоимости оборудования – 42155 рублей. Бухгалтер в момент ввода нового оборудования в эксплуатацию сделает следующие проводки:

Ответы на часто задаваемые вопросы про основные средства в балансе предприятия

Вопрос: Может ли быть изменена первоначальная стоимость основного средства, по которой объект был принят к бухгалтерскому учету?

Ответ: Изменение первоначальной стоимости ранее принятого к учету основного средства в общем случае недопустимо. Однако, закон делает исключение для случаев переоценки основных средств, их частичной ликвидации, модернизации, реконструкции, дооборудования и достройки. При наступлении одного из перечисленных моментов пересчет первоначальной стоимости допускается.

Вопрос: Все ли объекты основных средств подлежат амортизации?

Ответ: Нет, амортизация не начисляется на те объекты основных средств, которые не утрачивают своих потребительских свойств (участки земли, водохранилища и иные природные объекты, музейные экспонаты и др.).

Следующая тема, которую мы собираемся обсудить, — это амортизация и амортизация в отчете о прибылях и убытках. В зависимости от типа бизнеса, который вы анализируете, амортизационные отчисления и амортизационные отчисления могут варьироваться от довольно незначительных до чрезвычайно важных в вашем понимании прибыльности и качества базового экономического механизма. Для активов, интенсивно работающих на предприятиях, менеджмент может иметь большую свободу действий в массировании номеров, чтобы производительность выглядела лучше или хуже в любой заданный период, в результате чего чистая прибыль была существенно отличаться от прибыли владельца.

Вам захочется узнать, как сравнить политику амортизации и амортизации одной фирмы с конкурентами; чтобы посмотреть, насколько они малы или большие по сравнению с другими предприятиями в одном и том же секторе или отрасли, чтобы увидеть, что что-то выглядит искаженным.

Вам нужно понять разницу между издержками амортизации и накопленной амортизацией

Когда вы слышите слово «амортизация», важно знать, что обсуждается. Существует два разных типа амортизации, которые должен учитывать инвестор при анализе финансовой отчетности. Они:

1. Расходы на амортизацию — Сборы, взимаемые с доходов по отчету о прибылях и убытках, эффективно снижая отчетную прибыль, рассчитанную с использованием ряда различных потенциальных методов и с многочисленными допущениями. Чтобы дать более точное объяснение, по мнению одной крупной брокерской фирмы, «Амортизация — это процесс, посредством которого компания постепенно фиксирует убыток в стоимости основного средства. Цель учета амортизации в качестве расхода за период заключается в распространении первоначального цена покупки основного средства в течение срока его полезного использования. Каждый раз, когда компания готовит финансовую отчетность, она регистрирует амортизационные расходы для распределения потерь в стоимости машин, оборудования или автомобилей, которые она купила. Однако, в отличие от других расходов, амортизационные расходы это «безналичная» плата. Это просто означает, что в то время, когда расходы понесены, деньги фактически не выплачиваются «.

1. Накопленная амортизация — совокупные накопленные амортизационные отчисления, принятые со временем по конкретному активу, которые приводят к уменьшению стоимости актива в балансе, чтобы отразить его оценочную более низкую стоимость от износа, разрыва, использования и устаревания. То есть, когда амортизация израсходована Мы обсудили момент, который появился в отчете о прибылях и убытках, вместо того, чтобы сокращать денежные средства на балансе, он накапливается на накопленном счете амортизации для снижения балансовой стоимости основных средств.

Вам может быть проще помочь вам понять амортизацию и амортизацию, пройдя вас через гипотетическую иллюстрацию того, как фиксированный актив может учитываться в реальном мире.

Пример расходов на амортизацию

Компания Chlor Candy от Sherry’s зарабатывает $ 10 000 прибыли в год. В середине 2015 года бизнес приобрел машину с сахарной ватой стоимостью 7 долларов США, которая, как ожидается, продлится пять лет. Если инвестор рассмотрел финансовую отчетность, ему или ей может не понравиться, что в конце 2015 года бизнес составил только 2 500 долларов США (прибыль в размере 10 000 долларов США — 7 000 долларов США за покупку нового оборудования). Инвестор задался вопросом, почему прибыль в течение года падала так сильно.

К счастью, бухгалтеры Шерри приходят к ней на помощь и говорят, что $ 7, 500 должны быть распределены за весь период, когда машины, как ожидается, принесут пользу компании. Поскольку, как ожидается, машина для вафельных конфет длится пять лет, Шерри может взять на себя стоимость вафельной машины и разделить ее на пять (7, 500/5 лет = 1 500 долларов в год). Вместо того, чтобы реализовать единовременный единовременный платеж, компания может вычитать $ 1 500 каждый год в течение следующих пяти лет, сообщая о доходах в размере 8 500 долларов США. Это позволяет инвесторам получить более точную картину прибыли компании.

Практика распределения стоимости актива в течение срока его полезного использования — амортизационные отчисления. Когда вы видите строку для расходов на амортизацию в отчете о прибылях и убытках, это то, на что она ссылается; период платежей, принятых для отражения такого рода вещей.

Это представляет интересную дилемму. Хотя компания сообщила о прибыли в размере 8 500 долларов США в первый год, она все же была вынуждена написать чек на сумму 7 500 долларов США, фактически оставив ее в размере 2 500 долларов в банке в конце года (прибыль в размере 10 000 долларов США — 7 долларов США) , 500 — стоимость машины = 2 доллара, 500 оставшихся).

В результате денежный поток компании отличается от того, что он сообщает о доходах. Это очень важно, потому что денежный поток очень важен. Независимо от того, какая прибыль Шерри кажется в любой момент, она должна иметь ликвидность под рукой, чтобы оплачивать свои счета и операционные расходы, иначе ее бизнес может потерпеть неудачу.

В нашем сценарии, в первый год, Sherry’s сообщит о доходах в размере 8 500 долларов США, но в банке будет иметь только 2 500 долларов. Каждый последующий год он все равно сообщал о доходах в размере 8 500 долларов США, но имел 10 000 долларов в банке, потому что на самом деле бизнес заплатил за оборудование в единовременной сумме. Это важно, потому что, если инвестор знал, что у Шерри был платеж в размере 3 000 долларов США в связи с банком в первый год, он может ошибочно предположить, что компания сможет его покрыть, так как он сообщил о прибыли в размере 8 500 долларов США. , бизнес будет $ 500 коротким. * Были случаи банкротства компаний, хотя они сообщали о значительной прибыли. Не стоит недооценивать этот риск. Если компании не справятся со своим ростом, разумным, их процветание может привести к их краху.

Здесь третий анализ финансовой отчетности, отчет о движении денежных средств, входит в анализ инвестора. Отчет о движении денежных средств подобен расчетному счету компании, поскольку он показывает, сколько денег было потрачено и создано, в какое время и из какого источника.Таким образом, инвестор мог посмотреть на отчет о прибылях и убытках компании Chlor Candy компании Sherry и увидеть прибыль в размере 8 500 долларов США каждый год, затем развернуться и посмотреть отчет о движении денежных средств и посмотреть, что компания действительно потратила 7 500 долларов США на машину в этом году, оставив в банке всего 2 500 долларов. Есть несколько интересных возможностей для ценных инвесторов и компаний по управлению активами приобретать определенные активы с огромными первоначальными фиксированными расходами, что приводит к огромным амортизационным отчислениям для активов, которые, возможно, не будут заменены на десятилетия, что приведет к гораздо более высокой прибыли, чем только заявление о прибылях и убытках как показано. Эти фирмы, по-видимому, торгуют по непристойным соотношениям цены и прибыли, коэффициентам ПЭГ и коэффициентам ПЭГ, скорректированным по дивидендам, даже если они не переоценены вообще; вид противоположности ловушки значений.

Учет расходов на амортизацию в отчете о прибылях и убытках

Некоторые инвесторы и аналитики неправильно утверждают, что амортизационные отчисления должны быть добавлены обратно в прибыль компании, поскольку она не требует немедленных денежных издержек. Другими словами, Шерри на самом деле не платила 1 500 долларов в год, поэтому компания должна была добавить их обратно в 8,5 500 долларов США в отчете о прибыли и оценила компанию на основе прибыли в размере 10 000 долларов США, а не 8 долларов США фигура. Это неправильно (честно говоря, я вежлив — это идиотский). Амортизация — очень реальный расход. Теоретически амортизация пытается сопоставить прибыль с затратами, затрачиваемыми на получение этой прибыли, чтобы обеспечить наиболее точную картину доходности компании. Инвестор, который игнорирует экономическую реальность расходов на амортизацию, будет склонен переоценить бизнес и найти недостающие его доходы. Как заметил один из известных инвесторов, зубная фея не оплачивает потребности в капитальных расходах компании. Если вы владеете магазином мотоциклов или строительным бизнесом, вам приходится платить за свои машины и инструменты. Притворяться, будто вы не делаете, это бредовое. Это только повредит вам в конце концов, поэтому не ищите оправдания, чтобы сделать что-то глупое, позволяя вашему оптимизму отменить ваше мнение.

* Амортизационные отчисления подлежат вычету, но налоговое законодательство является сложным. Во многих случаях компания будет обесценивать свои активы в IRS намного быстрее, чем в своем отчете о прибылях и убытках, что приводит к разнице во времени. Другими словами, машина может стоить $ 50 000 по финансовой отчетности по GAAP и 10 000 долларов США в налоговых декларациях IRS. Чтобы приспособиться к этому, правила бухгалтерского учета устанавливают специальный баланс в размере 40 000 долларов США «отложенный налоговый актив» на балансе, который, естественно, будет работать сам по себе до того момента, когда актив будет полностью амортизирован до стоимости лома. На самом деле вам не нужно это знать, но для тех из вас, кто действительно в восторге от такого рода вещей, я думал, что брошу его туда.